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野村:
中芯
(00981)
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18/8/2021 17:38:18
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中芯(00981)第二季銷售13億4400萬美元，按季增長近22%，高出指引17%-19%，公司出貨量按季提升12%，產品均價提高9%。
公司考慮到持續有良好表現的組合以及改善的定價表現，將第三季按季銷售指引上調2%-4%，毛利率指引提高兩個百分點至32%-34%。
野村形容，中芯國際(00981)第二季業績顯著勝預期，毛利率高達30%，相較公司增長指引及市場預期高3-5個百分點，看好市場發展前景正面，下半年前景明朗，考慮到公司持續提升增長指引，又憧憬晶圓價格明年上半年仍會繼續上升，上調對中芯估值基礎，不過地緣政治風險未完全消除，長遠發展上依然存在不明朗因素，繼續評級「減持」，目標價自16元提升至26元。
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以上資料來源：Thomson Reuters
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